COLOCACION TRAMO 5 DE LA EMISION PBLHIPO1

Por este medio se les comunica que la HIPOTECARIA, S.A. DE C.V., a través de VALORES CUSCATLAN CASA DE CORREDORES DE BOLSA, colocará en mercado primario el tramo “5” de la emisión de Papel Bursátil,denominada PBLHIPO1, de acuerdo a las siguientes condiciones:

FECHA DE NEGOCIACION : 08 DE JULIO DE 2009

FECHA DE LIQUIDACION : 09 DE JULIO DE 2009

FORMA DE NEGOCIACION : A TRAVES DEL SIBE

CODIGO SIBE :

115005 ISIN: SV3028400526

MINIMO DE CONTRATACION : $ 1,000.00 Y MULTIPLOS POR EL MISMO VALOR

PRECIO BASE : 100%

PLAZO : 360 DIAS

PAGO DE CAPITAL : AL VENCIMIENTO

TASA DE INTERES

FIJA : 6.00% ANUAL

PAGO DE INTERESES : TRIMESTRAL

REPRESENTACION DE VALORES : ANOTACIONES EN CUENTA

CALCULOS : SOBRE LA BASE DEL AÑO CALENDARIO

DESTINO DE LOS RECURSOS : FINANCIAMIENTO DE CREDITOS HIPOTECARIOS

MONTO DE LA EMISION : US$ 35,000,000.00

MONTO COLOCADO : US$ 5,500, 000.00

MONTO A NEGOCIAR (08.07.2009) : US$ 2,000,000.00 (TRAMO 5)

PENDIENTE DE COLOCAR : US$ 27,500,000.00

GARANTIA DEL TRAMO : FIANZA SOLIDARIA CONSTITUID