COLOCACION TRAMO 11 DE LA EMISION PBLHIPO1

Por este medio se les comunica que la HIPOTECARIA, S.A. DE C.V., a través de BURSABAC, Casa de Corredores de Bolsa, colocará en mercado primario el tramo “11” de la emisión de Papel Bursátil, denominada PBLHIPO1, de acuerdo a las siguientes condiciones:

FECHA DE NEGOCIACION : 09 DE JUNIO DE 2010

FECHA DE LIQUIDACION : 10 DE JUNIO DE 2010

FORMA DE NEGOCIACION : A TRAVES DEL SIBE

CODIGO SIBE : 115011 ISIN: SV3028401128

MINIMO DE CONTRATACION : $ 1,000.00 Y MULTIPLOS POR EL MISMO VALOR

PRECIO BASE : 100%

PLAZO : 360 DIAS

FECHA DE VENCIMIENTO : 05 DE JUNIO DE 2011

PAGO DE CAPITAL : AL VENCIMIENTO

TASA DE INTERES FIJA : 4.25% ANUAL

PAGO DE INTERESES : TRIMESTRAL

REPRESENTACION DE VALORES : ANOTACIONES EN CUENTA

CALCULOS : SOBRE LA BASE DEL AÑO CALENDARIO

DESTINO DE LOS RECURSOS : FINANCIAMIENTO DE CREDITOS HIPOTECARIOS

MONTO DE LA EMISION : US$ 35,000,000.00

MONTO COLOCADO : US$ 21,500, 000.00

MONTO A NEGOCIAR (10.06.2010) : US$ 3,000,000.00 (TRAMO 11)

PENDIENTE DE COLOCAR : US$ 10,500,000.00

GARANTIA DEL TRAMO : FIANZA SOLIDARIA CONSTITUIDA POR GRUPO ASSA, S.A. SOCIEDAD PANAMEÑA HASTA POR EL 100% DEL MONTO DE LA EMISION

CALIFICACION DE RIESGO : EQUILIBRIUM: N-2 FITCH: N-1